Cosa c’è di buono sul Forex per un Trader Sistematico? 

In un paio di articoli ti ho messo in guardia su cosa significa operare sul mercato over-the-counter come il Forex: se non li hai ancora letti, ti consiglio caldamente di darci un’occhiata…

👉 Ciò Che Non Ti Dicono Sulle Opzioni Sul Forex

👉 Cosa Funziona Sul Forex? Fare Il Broker…

Ma allora perché seguiamo delle strategie di Trading Sistematico anche sul Forex?

E perché abbiamo inserito nel percorso Trading System Academy anche un corso come FX Trading System? 

Perché questo mercato ha alcune peculiarità che lo rendono interessante: proviamo ad analizzarle insieme…

1) La Scelta del Nozionale 

È la sua frazionabilità che consente di implementare logiche di Position Sizing che con i Futures sarebbero troppo impegnative.

Perché la leva offerta o gli enormi volumi scambiati su questo mercato, non sono, a mio avviso, un fattore sufficiente a propendere verso l’utilizzo del contratto Forex spot invece dell’omologo contratto sul Currency future.

Se si sta cercando una esposizione sul mercato valutario, infatti, perché non impiegare i contratti Future sui cambi quotati a Chicago su un mercato regolamentato (CME-Globex)?

La leva non manca di certo, e per un trader privato, che non ha i problemi di capacity di un istituzionale quando si muove nei book, volumi di alcune centinaia di migliaia di contratti Future scambiati in media in ogni sessione sono più che adeguati.

La ragione che, a volte, fa propendere verso il contratto Forex spot, è che un future sul cambio EURUSD vale 125.000 euro e ogni tick (o pip, quindi la minima variazione che corrisponde a 1/10.000) vale 12,5 usd.

Se la strategia che sto seguendo richiede di liquidare una porzione di questa posizione in 3 distinti momenti, ad esempio 1/3 a fine giornata, 1/3 su un target grafico, per far correre il resto con un traling stop, sarei costretto a entrare in posizione con almeno 3 contratti (e ritrovarmi con un’esposizione decisamente impegnativa per un retail trader).

Esiste un contratto Mini Future su EURUSD, ma la liquidità lascia ancora a desiderare (i volumi scambiati sono circa 1/100 di quelli scambiati sul Future tradizionale).

Impiegando il contratto Forex spot, invece, posso scegliere con precisione il nozionale da utilizzare, e “smontare” la posizione frazionando le uscite in diversi momenti, senza alcun vincolo.

Questo apre le porte all’implementazione di logiche di Position Sizing e di gestione della posizione (Position Management) più sofisticate e difficilmente replicabili con il contrato future (a meno di non essere fortemente capitalizzati).

2) Le Correlazioni fra le Valute che Compongono Cambi e Cross

La seconda motivazione che giustifica il fatto di “sporcarsi le mani” in questo mercato over the counter, scaturisce dall’analisi delle dinamiche nelle correlazioni fra le valute che compongono Cambi e Cross valutari.

Per quanti utilizzano le parole “Cambio” e “Cross” indistintamente, è bene precisare che non si tratta della stessa cosa.

Per Cambio si intende l’incrocio fra una qualunque valuta e il dollaro americano, mentre per Cross si intende un qualunque incrocio fra valute, senza coinvolgere direttamente il dollaro.

I cambi principali sono 7: EURUSD, GBPUSD, AUDUSD, NZDUSD, USDCHF, USDCAD, USDJPY.

I cross, invece, altro non sono che dei derivati dei cambi originari.

Il cross EURJPY si ottiene aprendo una posizione long su EURUSD e long su USDJPY.

Il cross EURGBP si ottiene aprendo una posizione long su EURUSD e short su GBPUSD.

Analizzare come varia la correlazione fra EURUSD e GBPUSD, ad esempio, può portarmi a scoprire qualcosa di interessante sulla natura del Cross EURGBP.

E’ proprio questo approccio al mercato valutario, come se si trattasse di uno Spread fra due sottostanti, che è possibile individuare alcune operatività interessanti (ed è qui intorno che ruota la nostra operatività sul Forex).

E’ da queste peculiarità che siamo partiti quando abbiamo creato le strategie che abbiamo incluso nel corso  FX Trading Systems, dove attraverso 6 Classi Trading Systems che mettiamo a disposizione (con codice aperto) ormai al 2014, andiamo a sfruttare queste caratteristiche:

– La diversa natura di un Cambio nelle diverse fasce orarie

– L’Analisi delle Correlazioni fra le Valute per operare sui Cross

– La Forza relativa fra Valute per operare sui Cambi

– La Stazionarietà di alcuni Cross, per operare mean reverting

– La persistenza dei Trend su time frame più veloci (operando con un sistema Trend Following)

Per darti un piccolo assaggio di cosa significhi fare trading sistematico sul forex, qualche anno fa ho condiviso un Trading System che sfrutta il Bias di fine mese sulla Sterlina (GBPUSD): se te lo sei perso, puoi recuperarlo in questo articolo…

👉 Il Bias Di Fine Mese Su Gbpusd (2 Anni E Mezzo Dopo)

Questa strategia è stata pubblicata un anno dopo la sua presentazione, anche sull’autorevole rivista “Technical Analysis of Stocks & Commodities” (una delle riviste internazionali più note fra i trader: esiste dal 1982 e oggi vanta più di 1 milione e 200 mila abbonati, da 174 paesi…)

E se ti stai chiedendo come stanno andando questi Trading System che abbiamo condiviso in questi anni, fin dalla prima edizione di questo corso del 2014, ecco qua 👇… 

Il Portafoglio di Trading System sul Forex 

La premessa è analoga a quella che facciamo quando analizziamo i Portafogli dei Trading Systems sui Futures, ovvero che stiamo considerando le equity di queste strategie, già caricate dei costi di transazione, solo dal momento della loro presentazione (quindi nessun backtest o porzione In Sample: SOLO quello che è successo dopo la presentazione di ogni trading system agli allievi del corso…).

Nel grafico qui sotto vedrai la maggior parte delle equity di questi Trading System partire dal 2014, ma alcune anche dal 2019 e altre dal 2020, quando sono state rilasciate in una delle successive edizioni di questo corso.

Qui non ho incluso nessun criterio di rotazione delle strategie di portafoglio (…ci sono tutte), e ho aggiustato i pesi (il Nozionale impiegato su ogni strategia) per cercare di ottenere un bilanciamento corretto.

In questo portafoglio è finito anche un Trading System sul Future EUR, che sfrutta le indicazioni offerte dal COT (Commitment of Traders) per indicarmi se posizionarmi su Euro oppure su Dollaro e che utilizzo principalmente per effettuare dei cambi (quindi senza impiegare leva). Si tratta infatti di un Trading System che è sempre in posizione (long oppure short), che è esattamente ciò che ti serve per decidere quando cambiare euro in dollari e viceversa.

Nell’immagine qui sotto puoi osservare che l’impiego di capitale per seguire questo portafoglio, è intorno ai 20.000 $, ti ricordo che stiamo parlando di Forex, quindi il nozionale puoi sceglierlo tu, e poi ridurre (o incrementare) l’esposizione a tuo piacimento (cosi come potresti escludere questo Trading System su Future EUR)…

Ma nel corso ho incluso altro materiale accanto a tutti questi trading system (il codice aperto): un indicatore, ad esempio, che analizza la Forza Relativa di una valuta contro tutte le altre per aiutarti a identificare opportunità interessanti.

Ti ho parlato di questo indicatore anche in questa intervista di pochi minuti, che ti invito a guardare se vuoi saperne di più 👇…

… così come altri indicatori come questo qui sotto che ti aiuta isolare meglio il comportamento di cambi e cross all’alternarsi delle diverse sessioni: 

Se hai visto qualcosa di interessante nella pagina di presentazione del corso FX Trading Systems, scrivi a [email protected] per conoscere quali condizioni possiamo riservarti per la tua partecipazione.

Ma torniamo a parlare di Trading Sistematico sul Forex anche nei 5 appuntamenti che abbiamo programmato nel mese di Maggio, del Workshop sul Trading Sistematico 👇:

Staremo insieme per (quasi) tutto il mese: 

1) MARTEDÌ 7 MAGGIO (21:00-23:00)

2) GIOVEDÌ 9 MAGGIO (21:00-23:00)

3) SABATO 11 MAGGIO (9:30-12:30)

4) MARTEDÌ 14 MAGGIO (21:00-22:30)

5) MARTEDÌ 21 MAGGIO (21:00-22:30)

Potrai seguire ogni appuntamento collegato a distanza, senza spostarti da casa tua.

Non sarà soltanto Teoria, perché trascorreremo insieme una decina di giorni (da Lunedì 13 Maggio a Giovedì 23 Maggio) a FARE PRATICA su una delle piattaforme che ti metteremo a disposizione in questo periodo.

E seguendo queste serate, potrai portarti a casa 3 Trading System (a codice aperto), che resteranno tuoi per sempre…

In questi giorni puoi ancora iscriverti a questo percorso con uno sconto del 🔥70% sulla quota di partecipazione (…stiamo parlando di 27 €, per un percorso come questo, articolato su 5 appuntamenti)

I posti disponibili sono limitati: non mancare!

Buon Trading 

Luca Giusti